| 
|
Учебники по акциям
Помогает снизить риски за счёт того, что инвестор вкладывает деньги не в один актив, а собирает портфель из множества разных биржевых инструментов, которые мало связаны друг с другом. Тогда, даже если одна из бумаг инвестора упадёт в цене, другие с большой вероятностью будут расти — и доходность по ним в итоге перекроет возникшие убытки. Некоторые принципы диверсификации:
Распределение по отраслям — инвестор выбирает бумаги из двух и более отраслей, которые не имеют тесной взаимосвязи или имеют обратную корреляцию: когда одна отрасль в упадке, другие растут.
Взвешивание долей акций по капитализации — акциям наиболее крупных и надёжных компаний с большей капитализацией отводится существенная доля в портфеле, а бумагам небольших и менее стабильных компаний — меньшая.
Взвешивание долей акций по ликвидности — индикатором ликвидности может служить среднедневной объём торгов. Чем более ликвидна акция, тем легче без потерь быстро реализовать её по рыночной цене и тем меньше её волатильность.